Поздним вечером 9 августа в Петербурге была заключена самая крупная частная сделка на рынке российского ритейла. Акции торговой компании Лента были реализованы за 1,2 млрд долларов, исходя из общей оценки компании в 2,6 млрд. Событие положило конец длительному конфликту акционеров, который вылился в судебные разбирательства и даже в уголовное дело.
Как сообщили Фонтанке участники переговоров по продаже принадлежащих мажоритарному акционеру Ленты Августу Мейеру ценных бумаг, сделка была совершена только в 23.15 9 августа. О соглашении стороны до последнего договаривались очень трудно. И крупнейшая сделка этого года МА вполне могла сорваться.
Не благоприятствовала подписанию соглашения и макроэкономическая обстановка. Напомним, накануне, после неутешительных вестей из США, обрушились все мировые рынки. Вниз поползла цена на нефть, а вслед за ней и российские котировки.
Несмотря на это, подписи под договором, который поставил точку в многомесячном противостоянии, были поставлены. Стороны констатируют, что это говорит о желании наконец завершить корпоративную борьбу.
Финансовым итогом сделки, как сообщают подписавшие соглашение стороны, стала продажа пакета акций, принадлежавших мажоритарию Ленты Августу Мейеру (41%), и акций миноритарных держателей ценных бумаг Дмитрия Костыгина, Сергея Ющенко и Глеба Огнянникова. Покупателями выступили американский фонд TPG, ВТБ Капитал и ЕБРР, которые также являлись владельцами акций Ленты. В итоге TPG консолидировал у себя контрольный пакет акций более 50%, с ВТБ Капиталом они делят 65%, а ЕБРР увеличил свою долю с 11 до 20%.
Как известно, война акционеров Ленты велась под командованием петербургской юридической фирмы, прославившейся благодаря еще одной корпоративной войне, лесной, как окрестила ее пресса. PenPaper, аффилированная с группой Илим, в 2004-м вышла победителем в битве Илим Палпа с Базэлом, Промстройбанком и ВТБ за лесопромышленные активы. В итоге они достались известным петербургским бизнесменам братьям Зингаревичам и Захару Смушкину.
Кстати, Бориса Зингаревича обе стороны конфликта в Ленте называют основной силой, которая помогла им сесть за стол переговоров. Переговоры, как сообщают источники, близкие к процессу, начались в марте 2011 года, после того, как в качестве третейского судьи был приглашен Зингаревич, а со стороны TPG выступил их вице-президент 28-летний Александр Винокуров. Стороны отмечают, что благодаря дипломатическим талантам этих персон в итоге договор о продаже акций был достигнут.
Как сообщила компания TPG, сейчас заключенная сделка должна получить одобрение в Федеральной антимонопольной службе. Ожидается, что закрытие произойдет в течение одного месяца, после чего все правовые действия между сторонами будут формально и окончательно завершены.
Корпоративная война закончилась крупнейшей финансовой сделкой в российской истории (не считая стратегов, естественно), и это красиво. Сделка была сложной и трудновыполнимой, так как продолжались активные боевые действия и настроения договариваться ,честно говоря, не было. Однако удачным решением покупателя - TPG и ВТБ - было назначение правильного переговорщика Александра Винокурова, и это было самое правильное решение за время конфликта. В результате компромисс был найден, - сообщил старший партнер юридической компании PenPaper, экс директор по защите прав собственности ОАО Группа Илим Константин Добрынин. - Сама сделка - это яркий пример того, как в условиях даже неблагоприятной конъюнктуры рынка, при отсутствии коррупционной составляющей - когда никто ни у кого не просит откатов, - делается финансовая история. Помимо этого сделка показывает, что экономика России сильно недооценена и что российские активы могут продаваться гораздо дороже, чем сегодня. Просто надо, чтобы потенциальные сделки не были обременены коррупционными предложениями и обязательствами.
Ночью, после того, как ударил по рукам с ВТБ и TPG, миноритарный акционер Ленты Дмитрий Костыгин дал интервью Фонтанке.
Справка:
В настоящее время в различных регионах России работает 39 гипермаркетов сети Лента, 14 из которых расположены в Петербурге. Объем продаж в 2010 году составил 70,6 млрд рублей. Клиентами сети являются 3 млн человек.
Евгений Вышенков,
Маша Могилевская
Комментарии